Robust decentralized investment games

Tezin ilk bölümünde tek periyotlu bir ekonomi olduğunu, ilk ve ikinci moment bilgilerinin herkesçe bilindiğini ve tek bir yatırımcı ile riskli varlıklara yatırım yapmada uzman iki portföy yöneticisi olduğunu varsaydık. Yatırımcının bu iki portföy yöneticisinin ortalama varlık kazançları üzerindeki bilirkişi tahminlerini göze alarak kendisini piyasadaki belirsizliklere karşı güvence altına almak istediği, bunun sonucu olarak da sermayesini bu iki portföy yöneticisine en iyi nasıl dağıtabileceği ve sonrasında bunların sözleşme ücretlerini en iyi nasıl ayarlayabileceği problemini değerlendirdik. Tezin ikinci bolümde ise ilk bölümdeki varsayımları kabul edip ortaya çıkan sonuçları değerlendirdikten sonra sözleşme ücretlerinin daha adil bir şekilde belirlenmesini sağlayacak basit bir oyun kurguladık. Daha sonra, bu oyun konseptini üç veya daha fazla portföy yöneticisinin de olabileceği yeni bir varyasyonunu geliştirdik.